Toma su nombre de la ciudad italiana.
Uno de los primeros antecedentes del nombre del barrio es un cartel del año 1865 que decía: «Almacén de Comestibles de la Nueva Ciudad de Palermo».
El barrio fue residencia de numerosos inmigrantes italianos y españoles que llegaron en grandes cantidades a la ciudad durante las primeras décadas del siglo XX.
Tras la abolición de la esclavitud, también fue poblado por un importante número de afrouruguayos aportando a la formación de la cultura candombera, hoy seña de identidad del barrio.
Se ubica al sur de la ciudad y está delimitado por las calles Yaro, Rambla República Argentina, Ejido y Canelones.
En estos días, las construcciones más notorias son el Cementerio Central, construido en el año 1827, y el edificio sede de la Universidad del Trabajo del Uruguay (UTU), antigua Escuela de Artes y Oficios, sobre las calles San Salvador y Magallanes.
Lugares de interés
